强势股统计分析法(强势股最全面分析)

一般情况下，宏观面、行业面发生重大因素变化，投资者容易察觉，但是，如果公司面发生重大因素变化，投资者经常会没有注意到，因为上市公司数量庞大，投资者不可能第一时间注意到这些变化。如果说，投资者已经寻找到一些重要的趋势投资目标股票，就没有必要通过本方法寻找。但是，如果确实没有目标股票，就应该通过本方法进行搜寻。

强势股统计分析法的基本步骤如下：

(1)根据投资周期的长短，对短期、中期甚至长期的强势股进行涨跌统计。例如，可以统计最近1个月涨幅前100名、最近3个月涨幅前100名、最近1年涨幅前100名。

(2)先对涨幅前100名股票进行行业分类对比。目标是发现其中个股数量最多的行业，如果没有行业共性，则寻找其他共性，如业绩特征、股本特征、股东特征等。

(3)对个股数量最多的前几类共同特征进行原因分析。这个时候，一定要运用因果分析、抖除法分析等多种方法，确定某一种因素对股价所产生的实质性作用。如果这些方法运用不够，就很有可能得出错误结论，或者不精确结论，导致核心因素的判断不准确或者部分不准确。

(4)当初步找到可能的核心因素之后，再以核心因素为起点，搜寻所有被核心因素影响的个股，统计这些个股在同样期间的表现。如果所有个股的表现，都相对于同期指数明显偏强，或者总体偏强，就可以初步确定这个核心因素是有效的，如果，这些个股表现差异很大，例如，有一半涨幅明显强过大盘，却也有一半明显弱于大盘、甚至跌幅居前，那么，就可以否定这个核心因素。当然.有时候，会出现一些居中模糊的数据，需要更加谨慎的分析。

(5)最后确认分析。当统计数据指向一致的时候，核心因素基本上可以确定。但是，为了保证这个核心因素在理论上成立，我们还必须做最后一次确认性分析。这个分析的目的是从股市趋势规律角度，进一步验证核心因素能否通过合理的逻辑过程，推导出趋势的成立。如果这种推导始终不能成立，那么，我们应该暂缓确认这个核心因素的有效性。

我们这里，仅举一个案例，来说明强势股统计分析法在寻找趋势核心因素过程中的运用：

2010年7月31日，一个投资者为了寻找下半年市场趋势的核心因素，分别统计了最近1个月、3个月、1年内A股市场涨幅前100名股票名单及其主要特征(见表1-3～表1-5)。

表1-32010年7月31日，最近1个月涨幅前几名股票名单及其情况

表1-42010年7月31日,最近3个月涨幅前几名股票情况

表1-52010年7月31日，最近1年涨幅前几名股票名单及其情况

接下来，我们简单分析下表1-3：

其一，在表1-3中，即最近一个月涨幅榜里，我们首先看大类行业情况。我们看到，制造业占据了65家，房地产业占据了20家，其余主要有建筑业4家，信息技术3家，批发零售3家。从这个数据看，在大类行业中，制造业成为最活跃的部分，其次是房地产业。这两个行业，都具有较大的周期性特征。

其二，我们看主营产品。大行业，尤其是国内制造业内含子行业特别多，所以，必须对主营产品特征进行分析。由于统计数据中有很多遗漏，所以，我们的分析中，对相关公司主营业务参照了很多其他数据。除了房地产业比较统一外，制造业中，主要有以下几类比较明显，一是大型机械类，包括工程机械(三一重工、中联重科、厦工、常林股份等)、航天军工(中航重机、航天动力、洪都航空、中国重汽等)，交通机械(广汽长丰、江淮汽车、江铃汽车等)。二是新能源、新材料类(航天机电、博云新材、江特电机、海通集团、中钢夭源等)，三是医药类(独一味、四环生物、哈高科、华神集团、三普药业等)。主营产品的特征，给我们初步提示，国家支持的大型机械(装备制造)、新能源、新材料等新兴产业.以及国家支持发展的消费品中的医药行业，明显受到市场追捧。

其三，我们要看看股本结构特征。10亿股(含)以上的有9家、5亿一10亿股的有19家、2亿一5亿股的有37家，2亿股以下的有35家。这个数据显示，中小盘股票的机会远远大于大盘股。

其四，我们看定价因素与股价的关系。市盈率20倍及其以下的有21家、20-29倍的有11家、30一39倍的有6家、40-49倍的有13家、50倍以上的41家、亏损的有8家，30倍以下的合计占比为32%,50倍以上及亏损合计占比49%。这个数据表面，市场趋势有一半与定价关系较大，另一半与定价关系不大。